2018年中国宠物食品行业发展现状及发展前景分析

　　“它经济”，也就是宠物产业， 在发达国家已有百余年的历史，目前已成为一个相对成熟的市场。 伴随着一只宠物的完整生命周期， 行业内形成了一条完整的产业链， 包括繁育、训练、食品、用品、医疗、美容、保健、保险、趣味活动等一系列产品与服务。

宠物产业链构成

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　　美国是全球最大也是最成熟的宠物市场，宠物食品市场占比最大。 宠物经济与发展水平密切相关，因此发达国家也是宠物经济大国， 由于宠物经济起步较早，这些国家和地区已经相继步入稳定增长阶段。2016 年全美约有 1.84 亿只宠物（猫、犬），其中猫、犬数量分别为 8970 万和 9420 万， 宠物消费支出达到 668 亿美元。 从细分市场来看，宠物食品市场规模为 282.3 亿美元，是美国宠物市场份额最大的子行业，占比达到 42 %。

美国宠物行业市场规模

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2016 年美国宠物消费组成

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　　经过多年的并购整合， 美国宠物食品行业已呈现寡头垄断市场格局。2016 年雀巢及玛氏占据了美国宠物食品市场一半的份额，其中，雀巢占比 30%，玛氏占比20%， 份额前五的五家公司占比已高达 72%。 而从全球市场的格局来看，玛氏位列第一，占比达到 25%，雀巢以 22%的份额紧随其后，份额前五的五家公司合计占比 58%。我国宠物产业进入蓬勃发展期。2017 年我国宠物市场规模达到 1340 亿元， 预计在 2010-2020 年期间将保持年均 30.9%的高增速发展， 到 2020 年时市场规模将达到 1885 亿元。 人均 GDP 的提升、宠物饲养比例的提高、宠物消费意愿的增强等因素， 将持续推动宠物产业的发展。

中国宠物市场增长情况及预测

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　　人均收入水平的提高，促进消费升级，利好宠物消费。 中宠股份的招股说明书里提到， 国际经验表明，国民收入水平与宠物市场的发展紧密相关，当一个国家人均 GDP 达到 3,000至 5,000 美元时，将带动该国宠物经济进入高速发展时期。 2016 年，我国人均 GDP 达到5.4 万元，具备了宠物市场快速发展的经济基础。随着人们收入的增长，已经饲养宠物的宠物主更加有购买力来为爱宠消费，另一方面，很多没有养宠习惯的人也可能因“有钱、有闲”来饲养一只宠物，从而市场从宠物数量和支出两方面扩张。

　　宠物数量具有很大的提升空间。我国现有宠物猫狗总数 8746 万只，与美国有 1 亿只的差距，考虑到我国的人口基数，则户/人均拥有宠物数量的差距更加明显：美国人均拥有宠物数量是我国的 10 倍， 户均拥有量是我国的 6 倍。即使与我国的近邻日本相比，两者也存在明显的差距。

各国人/户均拥有宠物猫及宠物狗的数量对比

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　　宠物文化方兴未艾， 80、 90 后成养宠主力。 与美国全民养宠，老年人宠物支出更多的情况不同，我国的养宠主力是 80、 90 后的年轻人，其更多的将宠物作为伴侣甚至家人。我国养宠人群中， 80 后占到了 31.8%， 90 后占到了 41.4%。可以看出，我国年轻人群中的养宠观念和养宠文化已然成型，并且随着 80、 90 后工作职级的提高，收入的迅速提升，宠物市场还会进入迎来一个高速增长期。

养宠人群年龄组成

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养宠人群性别组成

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　　宠物食品作为饲养宠物的刚性需求，在宠物行业中占据重要位置。美国宠物食品占比 42%，日本宠物食品占比 36%。 尽管我国宠物市场尚未成熟，但是市场细分情况也是如此。2016 年中国各个宠物细分市场中，宠物食品所占的份额最高，达到 33.80%。推测出我国宠物食品的市场规模达到 412 亿元。从中国宠物食品市场格局来看，进口品牌份额遥遥领先。2015 年中国宠物市场中前五大公司的市场份额超过 65%， 其中玛氏集团占比最高达到 35.1%。 但是随着越来越多的公司涉足宠物食品领域， 市场的集中度出现了松动， 2014 年 CR5/CR10 占比分别为 66.5%和 73.9%，到了 2015 年 CR5/CR10 占比分别为 65.2%和 70.8%。从宠物品类来看， 主粮占比最高，零食、保健品增速快。 宠物食品具体可分为：宠物主食、宠物零食和宠物保健品三类，其中占比最高为主粮，宠物零食和保健品份额不断提升。2005年，宠物主粮占比高达为 73%，尽管占比一直下滑，但是截止到 2015 年底， 仍占有 57.2%的份额。 与此同时，宠物零食、保健品等的占比在逐步提升，挤占主粮市场的份额：宠物零食从 2005 年的 11.7%提升到 2015 年的 18.0%，宠物保健品从 2005 年的 8.3%提升到 2015年的 12.5%。

　　国际巨头占据先机， 主粮市场国外品牌份额领先。 国内宠物主粮的市场集中度相对较高，由国际巨头玛氏等国外品牌垄断，其中玛氏的占比达到 44%。 这主要是因为欧美宠物食品行业起步较早， 早在上世纪 90 年代，以玛氏为代表的国外品牌就已进入中国市场，先于本土企业建立了品牌、渠道的优势，占据较高的市场份额。 相比之下，国内品牌在各方面竞争力都不足，大多只能集中于中低端市场。与主粮市场不同，宠物零食领域集中度低。 宠物零食是近些年兴起的宠物食品，产品种类繁多，工艺流程不一且需要较多的人工操作环节，生产和销售具有小批量多批次的特点，与发达国家相比，国内企业生产该类产品具有明显的成本优势。玛氏旗下宝路在宠物零食领域占据了 21%的份额，中宠紧随其后占据了 15%的份额，而之后的品牌基本上也都是国产品牌。

　　进口品牌领跑，但品牌忠诚度尚未形成。 尽管进口品牌在我国宠物食品市场，特别是主粮市场中居于垄断地位，但是品牌优势并不突出。 “品牌知名度高”并非宠物主购买宠物食品优先考虑的因素，宠物主更关注营养成分、性价比、适口性等因素。 在这一背景下，国产品牌拥有了建立品牌知名度的机会，品牌建设应当成为国内公司的重心。

宠物主粮购买考虑因素（%）

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宠物零食购买考虑因素（%）

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　　销售渠道变化有望促进行业洗牌。美国宠物行业发展早，从夫妻店开始慢慢发展到连锁店，当亚马逊等线上渠道发展起来， 商超渠道的规模已经足够大可以与电商抗衡，因此商超渠道在美国宠物食品市场中领先。而国内发展比较晚，淘宝京东等线上渠道已经成型，商超、连锁店渠道的发展受限，相比之下电商渠道更占优势。在美国和英国，超市是消费者最重要的宠物食品购物渠道， 而在中国消费者更倾向于在宠物用品店（62%）和在线渠道（58%）购买。

消费者宠物食品购买渠道选择（%）

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　　进口品牌进入中国除了先发优势以外， 更多依赖的是原有消费品在大商超的强势渠道。深耕商超渠道是这些品牌的核心。 但是近几年我国电商发展迅猛，已成为全球电商最发达的国家，宠物食品线上销售成为最重要的渠道之一。除此之外，越来越多便利店渠道、专营化渠道的崛起也不断释放着渠道红利。 在这一趋势下，宠物品牌和代理商纷纷将布局重点放到电商和宠物门店渠道。

品牌/代理商的主要经营渠道（%）

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品牌/代理商的未来重点开拓渠道（%）

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