2018年中国汽车行业总销量预测及行业消费结构趋势分析

　　一、汽车总销量预测

　　目前我国乘用车仍处于普及阶段，未来10年依然会保持正增长。我国乘用车销量从2010到2016年保持了6年的快速增长，千人保有量从2010年44辆/千人增长到2017年上半年121.7辆/千人；对标海外市场，预计我国乘用车未来10年还会保持正增长。据数据显示：千人保有量从44辆/千人到200辆/千人，美国大概经历了20年的时间，德国经历了15年，日本经历了15年，韩国经历了13年。

　　预测乘用车2016-2025年会保持5%的复合增长率，到2025年行业规模达到峰值，年销量达到3600万辆。千人保有量低，刚性需求旺盛支持行业持续正增长；宏观经济增速、区域发展差异、城市限牌等因素会在一定程度上延缓增长速度。

中国汽车保有量变化（单位：辆）

资料来源：公开资料整理

狭义乘用车销量预测（单位：万辆）

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　　二、汽车行业消费结构趋势

　　1、产品结构：SUV增速持续领先行业平均水平

　　从细分市场来看，SUV增速将持续领先行业平均水平。据数据显示：目前SUV占狭义乘用车比重约为42.5%，遵循庞大保有量下带来换车的需求和消费者年轻化带来购车观念的转变，预计2016-2020年SUV复合增长率为11%，2020年销量达到1300万辆，占狭义乘用车比重在50%左右。

　　此外，受消费升级SUV替代轿车的影响，预计未来轿车增速略低于行业平均水平，2016-2020年轿车复合增长率在1%左右，2020销量达到1300万辆。

狭义乘用车结构（单位：辆，%）

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SUV销量及预测（单位：万）

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轿车销量及预测（单位：万）

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　　2、动力升级：小排量、带“T”是趋势满足大动力和环保的双重要求

　　自然吸气发动机占比下滑，涡轮增压发动机占比在提升。根据数据显示，1.6L自然吸气的发动机占比从2013年的59%下滑至2017.1-9月的41%，而涡轮增压的发动机占比呈现明显提升。

　　带“T”发动机的快速增长，主要受益消费需求的变化和环保法规的影响。一方面，消费者对A级以上轿车、SUV车型偏好高，带“T”发动机功率与这些车型更匹配；另一方面，涡轮增压发动机有利于节能减排，符合环保法规的要求。

狭义乘用车动力结构变化（单位：%）

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2017年轿车动力结构变化（单位：%）

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2017年SUV动力结构变化（单位：%）

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　　3、变速箱升级：自动挡升级需求明显市场供给不足

　　目前自主品牌的自动变速箱渗透率只有30%，远低于外资品牌的80%。根据数据统计显示：外资品牌自动变速箱比例在80%左右，自动变速箱分类别来看，除日系外，AT在德、美、韩系是主流配置；DCT更多集中在德系品牌，CVT主要集中在日系品牌。而自主品牌中自动变速箱比例较低。

2017年1-9月不同系别乘用车变速箱构成（单位：辆）

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　　自动变速箱需求高，SUV市场中80%的消费者希望能够采用自动挡。档次越低的车型中，手动挡相对接受度越高，主要受到个人收入预算的约束。但目前SUV低端车型中约有50%以上的用户希望采用自动挡，此比例超过目前实际的渗透率，潜在升级需求明显。

　　目前外资变速箱企业供应体系相对封闭，自主品牌自动变速箱供给不足。一方面，外资自动变速箱企业供应体系相对局限，对自主品牌开放度不足；另一方面，从产能布局来看，外资企业的产能不足以支持全市场需求。自主品牌的自动变速箱供给不足。

　　快速增长的市场给本土企业提供了发展机遇。目前国内成熟的第三方供应商比较少，已有的包括万里扬（收购了奇瑞的CVT）、双林股份（收购吉利的DSI）、东安动力（6AT）、盛瑞（8AT）。整车企业大多开发DCT变速箱，但目前大部分还处于试验阶段

　　4、群体变迁：90后群体个性化消费品牌重要性凸显

　　90后群体逐步成为购买主体，其70后群体存在两方面比较明显的差异：

　　一是对成功定义的理解不同。根据相关资料显示：在年轻人眼中，“金钱、地位”下降，“能力、个性”上升，这种成功观念的转变，构成了年轻人行为特征及其心理欲望嬗变的背景。最终原有品牌、渠道优势的企业胜出的概率最大。

70后VS90后对“成功”的定义

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　　二是消费行为不同，90后创漩，70后攀升。根据相关资料显示：70后行为的背后，一部分是希望“让周围知道自己的生活水平和阅历水平，希望受到赞扬；同时从别人那里得到相关的信息，从而进一步丰富和提高自己”的欲求，希望“通过与他人的竞争以求向上发展的欲求”。90后行为的背后，是“通过自身的材料博得共鸣，拉近与价值观相仿的人的关系，或者互相影响”，年轻人“希望提升自我存在价值”的欲求，形成了其“通过与他人的相互影响而取得伸张的欲求。”

　　90后的消费者特征可以归纳为三个关键词：自我、理性以及流行。自我，我是他们消费中最优先考虑的因素，强调自己的内心声音和自我意愿的表达，“我想要、我喜欢、适合我”是他们消费抉择的重要驱动力。理性，在消费诱惑面前仍然有自己的独立思考和判断。流行，90后作为网络时代的年轻人，对流行有着更为敏锐的触角。

90后大学生购买关注要素

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　　针对90后群体，除高性价比产品外，强势品牌成为企业竞争的关键。对于90后群体来说，品牌本身是高品质的代表，同时品牌也传递着不同的个性、价值观。与70后相比，品牌少了“地位、身份”的象征，多了“个性、专业”的因素。强势品牌（有品牌个性、品牌历史的）会更受益。