2017年中国汽车产销量统计分析及市场前景预测

　　2017年我国汽车产销2901.54万辆和2887.89万辆，同比增长3.19%和3.04%，增速比上年同期回落11.27个百分点和10.61个百分点，其中，乘用车产销2480.7万辆和2471.8万辆，同比增长1.6%和1.4%。受益于小排量汽车购置税优惠政策，2016、2017年汽车销售维持了较高的景气度，但也透支了消费。2018年优惠政策将取消，预计汽车销量增速将进一步下滑。根据预测，2018年国内汽车销售2987万辆，由于2018年乘用车增长乏力和商用车增速回落，2018年汽车销售增速不会高于2017年。

我国历年汽车销量情况

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　　2017年SUV销量同比增长13.3%，继续保持高增长，除SUV外，其他类型乘用车销量均出现负增长，轿车下降2.5%，MPV下降17.1%，交叉型乘用车下降20%。由于SUV市场持续火热，各大车企均加大在SUV的产品投放力度，对其他车型产生分流。

SUV市场渗透率

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2017年乘用车分车型自主品牌渗透率

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　　随着我国人均GDP的提高，汽车的普及程度也随之提高，2006年至2016年我国人均GDP增长了3.22倍，千人汽车保有量增长了3.68倍。但与发达国家仍有较大差距，2016年我国千人汽车保有量为140，远低于发达国家的平均水平。同时，我国千人汽车保有量也存在地区间发展不平衡的情况，中部人口密集省份汽车千人保有量远小于沿海地区，随着未来人均收入的增长，我国汽车保有量仍然有向上的空间。

我国人均GDP、汽车千人保有量（辆）

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世界主要国家汽车千人保有量（辆）

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　　2017年1-11月，11个品牌豪华车销售223.78万辆，同比增长18.1%，远高于乘用车1.91%的增幅，渗透率也提高了1.45%至10.13%。本轮豪华品牌增长受益于一二线城市换车的消费升级，复购的消费者主体是70后和80后，大多成家有孩子，倾向于选择更大、更贵、品牌更高端的车辆,再次购买汽车的价格区间明显上移，20-50万的车辆增长明显。

国内豪华品牌销量（万辆）

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2017年中国复购用户汽车品牌国别选择

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2017年中国复购用户购车价格区间变化

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　　分品牌来看，奔驰、宝马、奥迪依然是国内豪华品牌的第一阵营，宝马、奔驰受益于新产品周期，销量均超过奥迪，1-11月奔驰同比销量增速27.3%，赶超势头强劲，奥迪因为上半年销量不理想，2017年可能销量同比下滑。二线豪华品牌受益于国产和新品投放，普遍增速较高，同比均超过20%，二线品牌的市场份额继续提高。

豪华品牌分层销量占比

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BBA国内销量（万辆）

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2018年豪华品牌新车上市计划

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　　2017年汽车销量为2894万辆，同比增长3.6%。考虑到2017年1.6L及以下乘用车购置税优惠政策对销量的透支，预计2018年汽车销量增速为1%-3%。下游汽车销量增速放缓，零部件承压，ROE大概率向下。

中国汽车销量（万辆）、增速

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WIND汽车零部件行业单季度ROE（%）

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　　乘用车市场竞争激烈，主机厂控成本压力大。从价格来看，以汽车品牌利润最丰厚的B级车领域为例，均价从2011年1月的21.64万元下降至2017年11月19.56万元，而C级车均价则从48.38万元下降至38.97万元。

乘用车市场均价（万元）

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　　截止到2017年6月，全国机动车保有量已达到3.04亿辆，其中汽车2.05亿辆，机动车排放已成为许多大中城市细颗粒物（PM2.5）的首要来源。2016年，全国柴油车中的重型载货汽车保有量562.6万辆，占汽车保有量的3.1%，但其氮氧化物和颗粒物排放量占汽车排放总量的53.0%和60.5%，是环保监管的重中之重。
根据测算，在2016年9月实施新的超载认定标准后，重卡单车平均运力下降20%左右。以广泛运用于物流车的四轴货车为例，2016年9月实施的新标准后，单车运力从28吨下降到19吨，运力下降了32%。2016年重卡保有量为562万辆，单车运力下降之后预计将新增140万辆左右的新增需求。2018年仍有150万辆左右的国三重卡等待更新，叠加超载治理后单车运力下降将新增140万辆左右的需求，2018年维持重卡景气度的因素还在。结合各大重卡企业2018年的销量规划，预计2018年重卡销量为100万辆。

2018年重卡企业目标销量（万辆）

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重卡销量预测（万辆）

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