2018年我国液晶材料行业集中度及市场供需状况分析

　　现代显示技术主要分为阴极射线管（CRT）和平板显示（FPD），FPD显示与传统CRT相比，具有薄、轻、功耗小、辐射低、没有闪烁、有利于人体健康等优点，已经成为现代显示技术的主流。FPD显示主要可分为液晶显示（LCD）、等离子显示（PDP）、电致发光显示（ELD）、有机电致发光显示（OLED）、场发射显示（FED）等。目前LCD是平板显示的主流，OLED在中小尺寸正在对LCD进行取代。
液晶材料一般是指在一定的条件下既有液体的流动性又有晶体的各向异性的一类有机化合物。以目前最流行的TFT-LCD为例，基本原理就是通过下基板上的薄膜晶体管(TFT)输入信号和电压，控制不同液晶进行规律的旋转排列，并通过彩色滤光片显示成图像。

TFT-LCD上游原材料份额构成情况

数据来源：公开资料整理

　　目前液晶显示的主流为TFT-LCD，其显示亮度高、对比度好、反应速度快、色彩逼真，在手机、电脑、电视等产品上应用最为广泛。目前TFT-LCD占整个平板显示行业总产值比例超过80%，是主流的液晶显示技术。

　　液晶行业产业链较长，上游为基础化工原料以及材料器件，中游为液晶面板，下游为各类电子产品。其中上游主要包括液晶材料(中间体、单体、混晶)、偏光片、驱动IC、玻璃基板、滤光片、背光模组等，成本占比分别为3.5%、9.9%、10.4%、15.2%、17.9%、29.1%。

2017年全球液晶面板产能分布

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　　根据相关产能测算，2017年全球TFT液晶混晶材料需求量在960吨，其中大陆厂商需求在320吨，非大陆厂商需求在640吨，大陆占比约1/3，实际需求量需根据产能开工情况进行折算。

2018-2019年非大陆厂商新增TFT液晶混晶需求统计

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　　未来两年大陆仍有较多产线投放，到2020年大陆厂商需求有望达到570吨，非大陆厂商需求有望达到700吨，全球需求合计1270吨，大陆占比有望达到45%。

2016年TFT液晶混晶市场份额

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　　根据数据，2017年全球OLED整体营收增长57%达到232亿美金规模，2018年增长依旧迅猛，预计增幅在50%，达到349亿美金的规模。

　　2016-2022年复合增速达27%，2022年全球市场规模将达628亿美金。智能手机仍然是OLED市场最主要的应用领域，预计以27%年复合增速在2022年达到540亿美金规模。OLEDTV将逐步占据高端电视的市场份额，OLEDTV面板营收预计以37%的年复合增速在2022年达到59亿美金规模。

　　OLED行业大量产能的投放必将带动整个OLED产业链的发展。OLED行业上游主要包括：设备制程（显影、蚀刻、镀膜、封装等）、材料制造（OLED终端材料、基板、电极等）和组装零件（驱动IC、电路板和被动元件）；中游是OLED面板的组装；下游是OLED的终端应用，包括手机、电视等显示领域。