2016年中国种子行业发展现状及市场前景预测

　　种子既具有资源属性、科技属性，也具备消费属性。经过上百年的发展，现代种业已成为典型的高科技产业，并已步入生物分子育种的新时代。我国种业的科研优势体现在传统杂交育种技术上，而海外种业龙头的科研技术则是基于新一代的高通量基因测序、分子技术、信息技术等，建立起常规育种与生物育种相结合的技术手段，大幅度提高了育种效率。

　　我国 2000 年颁布 《种子法》 ， 彻底打破了行业 “四化一共” 的格局， 随着农作物种子 （粮食和经济作物）商品化率的提高，我国已成为全球第二大种子需求国，种子的消费属性愈加显著。以主粮作物为例，每亩种子投入费用近 10 年的 CAGR 约为 10.78%。

我国主粮作物种植每亩种子费用 （单位：元）

全球商业种子市场价值（单位：亿美元）

　　与一般消费品不同，种子的消费属性是靠科研创新定义的，是供应创造出了高产种子的需求。因为种植户的需求很单一，即价格可接受、亩产要最好的高性价比种子，所以新品种的供应会刺激出农民新的需求。而从企业战略的角度来看，我国种企不但要通过研发构筑核心竞争壁垒，还应充分发挥种子的延展性，从种子产品衍生出来一系列新的产品和服务，正如国际种业龙头所呈现出的产业多元化、技术精准化、服务一体化的综合发展模式。

国际种业巨头综合解决方案

　　我国耕种面积超 50 亩以上的大农户数量已达 287 万个，而农业合作社已发展到 98 万家，涉及农户 7400 万户，占中国总农户 25%左右。家庭农场、规模农户是一个不可逆转、渐行渐近的动态化趋势，基于中国的国情，小农户与大农户并存的格局将长期存在。农户的需求不再是对单一服务或产品的需求，而是对于综合解决方案的需求。以种子为核心产品，衍生出配套农化产品、农技服务等一系列综合解决方案的发展模式，才是我国种子企业应该探索的方向。

　　根据近几年种子的单产表现看，行业或许已经步入阶段性科研瓶颈期。亩产量是检验种子性能的重要指标之一， 自美国 80 年代发展生物育种技术之后， 其粮食产量呈现较快增长。尤其是在 1980-2004 年间，以玉米为例，美国玉米亩产年均增幅达到 3%左右，但自2004-2014 年期间，其玉米亩产增速降至 1%，基本趋于平稳态势。

全球、美国、中国玉米单产（单位：吨/公顷）

1995-2015年良种对农业增产贡献率 （%）

美国种业巨头收入增速连续五年下滑

美国种业巨头研发投入增速显著放缓

　　相比之下，2005-2013 年间，我国良种增产贡献率大幅上升近 7%，对应的正是我国商品化杂交种子快速发展的阶段。不过，近两年的良种贡献率却维持在 43%的水平，无显著提升，说明我国种子行业也处在新老品种交替的过渡期、瓶颈期。

　　在过去几年里，因高利润的刺激和应对未来生产成本增高，多数种子公司将生产扩大到了超出需求的水平。目前，中国的种子生产正在进行由过度膨胀而引起的周期性收缩，杂交玉米和杂交水稻种子的总供应量，在未来 2 年仍将延续下降的趋势。

全国杂交水稻种子供给下降 （单位：亿公斤）

全国杂交玉米种子供给下降 （单位：亿公斤）

　　从行业角度看，种子产能去化，不仅得益于企业自身的制种面积控制上，还受益于种子品种技术淘汰、市场品质淘汰的行业规律：1）新产品的陆续推出将替代库存里技术老化的旧品种；2）种子最优的保存时间为 2-3 年，之后种子性能将大幅下降。以上这两种情况下，库存种子最终都将被迫转商销售，从而加速行业去库存节奏。